Bilan du plan stratégique 2016-2021

2.1 L’exécution du plan stratégique a permis de retrouver les grands équilibres financiers Malgré une période marquée par une baisse historique des taux d’intérêt et, partant, des revenus financiers, ainsi que par les conséquences de la crise de la Covid -19 (voir infra ), PRO BTP a sensiblement renforcé la solidité de son bilan tout en renouant avec les bénéfices. La consolidation des équilibres financiers a permis de faire preuve d’une solidarité sans précédent avec la profession au moment de la crise de la Covid-19 2 directes de BTP-P sur la période (+540 M€), c’est-à-dire hors acceptation de réassurance, réalisée uniquement par croissance organique, s’est en effet accompagnée d’une hausse de la rentabilité des opérations d’assurance. Par voie de conséquence, les fonds propres du Groupe ont crû significativement pour atteindre 4 M€, alors que les ratios de solvabilité du Groupe et de BTP-P restent stables autour, respectivement, de 220 % et 240 %. À cet égard, le résultat d’exploitation hors exceptionnel des affaires directes de BTP-PRÉVOYANCE (BTP-P) s’est amélioré de 278,5 M€ entre 2021 et 2015, pour atteindre 151,7 M€. L’augmentation du chiffre d’affaires en affaires

RÉSULTATS COMBINÉS NETS PART DU GROUPE EN M€ Corrigé effet Covid-19

BILAN ET FONDS PROPRES PRUDENTIELS GROUPE EN MD€

+25 % +18 %

20

+145 M€/an

300

4,0

15

3,2

200

10

100

13,3

11,5

5

0

0

2016

2017

2018

2019

2020

2021

2016

2017

2018

2019

2020

2021

■ Résultat net ■ Effet Covid-19

■ Total de bilan ■ Fonds propres

2.2 La maîtrise des frais de gestion a permis à PRO BTP de figurer en tête du palmarès du taux de redistri- bution aux assurés parmi ses pairs, tout en réduisant sensiblement les dépenses affectées à la retraite

Le taux de frais de gestion des opérations assurantielles du Groupe est passé de 9 % à 8,36 % entre 2015 et 2021. Cette baisse a été obtenue malgré le coût exorbitant de mise en place de la DSN (70 M€) et la multiplication des obligations de conformité réglementaires qui ont émaillé la période. C’est ce qui explique que PRO BTP ait été distingué par l’UFC - Que choisir en 2020 comme la complémentaire santé offrant le meilleur taux de redis- PRO BTP a surmonté l’épreuve de la DSN Le 1 er janvier 2017 marquait l’entrée en vigueur de la déclaration sociale nominative (DSN) visant à unifier la majorité des déclarations sociales. Ce nouveau mode de déclaration, très complexe, a engendré énormément de difficultés. Les éditeurs de paye et les entreprises ont mis, pour la plupart d’entre eux, plusieurs années à s’adapter, de sorte que nous nous sommes souvent retrouvés dans l’impossibilité d’affecter les sommes encaissées à un chiffre d’affaires. Face à l’ampleur des difficultés et au risque pour la certification des comptes 2018, le Directeur général a animé dès juillet 2018 une cellule de crise hebdomadaire avec des représentants de l’informatique, des finances, de la gestion ainsi que la direction des risques de manière à trouver des solutions pour parvenir à clôturer nos comptes.

tribution à ses assurés (environ 88 %), nettement au-dessus de ses concurrents. Dans le même temps, dans le cadre de l’Alliance professionnelle, PRO BTP a pris part à la réduction des frais de gestion du régime Agirc-Arrco en réalisant, en 6 ans, près de 35 M€ d’économies (pour une cible fixée à 29 M€), soit un effort de 23 % par rapport aux dépenses de 2015 qui s’élevaient à 146,1 M€.

L’abnégation de l’actuariat et de la comptabilité a permis d’obtenir des estimations suffisantes du chiffre d’affaires de l’entreprise aux yeux des commissaires aux comptes. Il a fallu conforter ces estimations provisoires par la créa- tion en interne (par une task force pilotée par le directeur de l’Innovation) d’un modèle applicatif d’extraction et de lecture de la DSN (E-Care), qui a été validé par les com- missaires aux comptes. Parallèlement, de lourds travaux de correction impliquant la comptabilité, la gestion et l’informatique se sont poursuivis tout au long de 2019 et de 2020 sous l’égide de la directrice de la transforma- tion. Ces travaux ont permis de stabiliser la situation des cotisations non affectées à fin 2021 qu’il faut désormais apurer.

2