Bilan du plan stratégique 2016-2021

DOCUMENT INTERNE

BILAN DU PLAN STRATÉGIQUE 2016–2021

Mai 2022

INTRODUCTION Le plan d’orientations stratégiques 2016 – 2021 a été adopté suite à l’arrivée d’un nouveau directeur général au 1 er  janvier 2016. Il s’inscrivait dans le contexte de la suppression des clauses de désignation en prévoyance, dont les conséquences ne devaient pas tarder à se faire sentir aussi bien dans le secteur très concurrentiel de la santé que de la prévoyance. L’enjeu pour le groupe PRO BTP consistait donc à augmenter sa compétitivité, non seulement pour préserver ses positions, mais aussi pour gagner des parts de marché partout où cela s’avérait possible. Se sont ensuivies une réflexion sur la pertinence de notre gamme de produit, ainsi que la mise en place d’une politique de maîtrise des coûts de gestion. Dans le même temps, le cadre institutionnel du Groupe connaissait de profondes évolutions avec, d’une part, l’entrée en vigueur de la directive Solvabilité 2 et, d’autre part, la mise en œuvre de la rationalisation du régime de retraite complémentaire Agirc-Arrco. Le groupe PRO BTP a tiré parti de ces deux mouvements pour consolider sa position institutionnelle dans le paysage de la protection sociale complémentaire, en formant un groupe prudentiel avec les mutuelles du secteur (création de la SGAPS BTP) et en prenant le leadership d’une nouvelle caisse de retraite complémentaire rassemblant les acteurs professionnels pour représenter environ un salarié du secteur privé sur cinq (création de l’Alliance professionnelle). Fort du renforcement de ses fondamentaux, le Groupe a dynamisé son développement en complétant sa gamme de produits et en se tournant vers le secteur de la construction, au-delà du BTP stricto sensu . Parallèlement, il a pour- suivi une politique d’innovation sociale ambitieuse au service de ses clients et il a cherché de nouveaux leviers pour accroître la portée de ses engagements sociaux et environnementaux.

Malgré la fin des clauses de désignation, le groupe PRO BTP a connu pendant cette période un développement important 1

1.1 Avec une croissance du CA de plus de 25 % à périmètre constant, le groupe PRO BTP a renforcé sa position de leader de la protection sociale affinitaire

Depuis la fin des clauses de désignation et la généralisa- tion de la complémentaire santé, PRO BTP a vu son chiffre d’affaires grimper de plus de 25 % à périmètre constant malgré une forte modération tarifaire. Le Groupe couvre aujourd’hui la quasi-totalité des salariés du BTP en pré- voyance avec une croissance de son portefeuille de 15 % entre 2015 et 2021 ; dans le secteur ultra concurrentiel de la santé, la part de marché a sensiblement augmenté pour approcher 60 % et le portefeuille a progressé de 23 % sur la période. En santé individuelle, à périmètre constant, le nombre de contrats est resté stable sur la période, la hausse de la fin des années 2010 étant compensée par Afin de répondre le plus fidèlement aux besoins et aux attentes du secteur, PRO BTP a créé de nouvelles offres et a élargi sa gamme de produits. Les clients ont été au rendez-vous de ces innovations produits. À cet égard, la création d’un contrat unique de Garantie contre les arrêts de travail (GAT), valable pour tous les collèges présents dans l’entreprise, a rencontré un franc succès. Lancée en janvier 2020, à la veille de la pandémie, elle représente près de 40 % des ventes totales de ces produits depuis déjà plus de 6 mois, et elle a permis d’augmenter globalement le taux d’équipement des Etam et des cadres du BTP. Par ailleurs, la refonte complète de la gamme de produits à destination des artisans, en place depuis 2018, a permis d’enregistrer des progressions historiques des ventes. La production de contrats a été supérieure de 40 % en 2021 par rapport à 2017 et la taille des portefeuilles assurés a augmenté de 13 % en 4 ans (20 % en santé) pour atteindre près de 200 000 contrats. En réunissant avec lui lesprincipauxgroupesprofessionnels de protection sociale dans le domaine de la retraite com- plémentaire, PRO BTP a contribué à viabiliser l’existence d’un pôle professionnel de protection sociale. Centrée autour d’une caisse de retraite complémentaire unique, l’Alliance professionnelle préserve les identités propres de ses membres dans le respect de leur logique affinitaire, fondée sur la proximité et la solidarité envers les adhérents. La singularité affinitaire de ce modèle a été reconnue à sa juste valeur par la fédération Agirc-Arrco. Ainsi, dans

la baisse due aux effets de la pandémie de la Covid -19. Premier acteur professionnel sur ces marchés, PRO BTP figure parmi les grands opérateurs de l’assurance de personnes en France : le Groupe occupe ainsi les 4 e et 8 e places 1 du classement 2021 de l’Argus de l’Assurance, respectivement en Prévoyance et en Santé. Dans le domaine de l’épargne, si l’épargne salariale a été soutenue par les bons résultats économiques du BTP, la collecte de l’épargne individuelle a été affectée par la baisse de la rémunération du fonds euros, à laquelle notre clientèle était très attachée.

1 Sources : L’Argus de l’Assurance, « Top 30 de la Prévoyance 2021 » et « Top 30 de la Santé 2021 ».

1.2 La dynamique commerciale du Groupe a aussi été portée par de nouvelles offres qui ont rapidement trouvé leur marché

En outre, après avoir initié une démarche d’exploration commerciale auprès des professions de la Construction les plus proches de son champ professionnel affinitaire, PRO BTP a renforcé en 2020 sa dynamique commer- ciale par démarchage direct ou par voie d’appel d’offres. À travers sa nouvelle marque « Prodigéo Assurances », le Groupe dispose aujourd’hui d’une offre dédiée pour six branches professionnelles. À fin 2021, plus de 18 000 salariés étaient couverts en frais médicaux par ces offres et plus de 8 000 salariés en prévoyance.

Enfin, sur le marché des assurances indivi- duelles, l’assurance emprunteur, lancée dé- but 2020 dans une période délicate, et après un démarrage progressif, atteint un rythme de croisière de 250 contrats par mois. En épargne individuelle, le succès notable des UC immobilières, les premières dans l’histoire du Groupe, a permis d’atténuer les effets de la désaffection pour le fonds euros.

1.3 La réalisation de l’Alliance professionnelle a permis de conforter l’ancrage professionnel du Groupe dans la sphère de la retraite complémentaire

le cadre du déploiement de sa nouvelle proposition de services à destination des individus, elle a souhaité confier aux groupes de l’Alliance professionnelle l’ensemble des flux d’interlocution qui concernent ses ressortissants, y compris ceux qui, jusqu’à présent, étaient traités par le réseau des CICAS. Sur le plan opérationnel, les groupes de l’Alliance professionnelle sont engagés dans d’impor- tantes mutualisations de moyens qui doivent prendre corps au sein d’un GIE dédié.

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2.1 L’exécution du plan stratégique a permis de retrouver les grands équilibres financiers Malgré une période marquée par une baisse historique des taux d’intérêt et, partant, des revenus financiers, ainsi que par les conséquences de la crise de la Covid -19 (voir infra ), PRO BTP a sensiblement renforcé la solidité de son bilan tout en renouant avec les bénéfices. La consolidation des équilibres financiers a permis de faire preuve d’une solidarité sans précédent avec la profession au moment de la crise de la Covid-19 2 directes de BTP-P sur la période (+540 M€), c’est-à-dire hors acceptation de réassurance, réalisée uniquement par croissance organique, s’est en effet accompagnée d’une hausse de la rentabilité des opérations d’assurance. Par voie de conséquence, les fonds propres du Groupe ont crû significativement pour atteindre 4 M€, alors que les ratios de solvabilité du Groupe et de BTP-P restent stables autour, respectivement, de 220 % et 240 %. À cet égard, le résultat d’exploitation hors exceptionnel des affaires directes de BTP-PRÉVOYANCE (BTP-P) s’est amélioré de 278,5 M€ entre 2021 et 2015, pour atteindre 151,7 M€. L’augmentation du chiffre d’affaires en affaires

RÉSULTATS COMBINÉS NETS PART DU GROUPE EN M€ Corrigé effet Covid-19

BILAN ET FONDS PROPRES PRUDENTIELS GROUPE EN MD€

+25 % +18 %

20

+145 M€/an

300

4,0

15

3,2

200

10

100

13,3

11,5

5

0

0

2016

2017

2018

2019

2020

2021

2016

2017

2018

2019

2020

2021

■ Résultat net ■ Effet Covid-19

■ Total de bilan ■ Fonds propres

2.2 La maîtrise des frais de gestion a permis à PRO BTP de figurer en tête du palmarès du taux de redistri- bution aux assurés parmi ses pairs, tout en réduisant sensiblement les dépenses affectées à la retraite

Le taux de frais de gestion des opérations assurantielles du Groupe est passé de 9 % à 8,36 % entre 2015 et 2021. Cette baisse a été obtenue malgré le coût exorbitant de mise en place de la DSN (70 M€) et la multiplication des obligations de conformité réglementaires qui ont émaillé la période. C’est ce qui explique que PRO BTP ait été distingué par l’UFC - Que choisir en 2020 comme la complémentaire santé offrant le meilleur taux de redis- PRO BTP a surmonté l’épreuve de la DSN Le 1 er janvier 2017 marquait l’entrée en vigueur de la déclaration sociale nominative (DSN) visant à unifier la majorité des déclarations sociales. Ce nouveau mode de déclaration, très complexe, a engendré énormément de difficultés. Les éditeurs de paye et les entreprises ont mis, pour la plupart d’entre eux, plusieurs années à s’adapter, de sorte que nous nous sommes souvent retrouvés dans l’impossibilité d’affecter les sommes encaissées à un chiffre d’affaires. Face à l’ampleur des difficultés et au risque pour la certification des comptes 2018, le Directeur général a animé dès juillet 2018 une cellule de crise hebdomadaire avec des représentants de l’informatique, des finances, de la gestion ainsi que la direction des risques de manière à trouver des solutions pour parvenir à clôturer nos comptes.

tribution à ses assurés (environ 88 %), nettement au-dessus de ses concurrents. Dans le même temps, dans le cadre de l’Alliance professionnelle, PRO BTP a pris part à la réduction des frais de gestion du régime Agirc-Arrco en réalisant, en 6 ans, près de 35 M€ d’économies (pour une cible fixée à 29 M€), soit un effort de 23 % par rapport aux dépenses de 2015 qui s’élevaient à 146,1 M€.

L’abnégation de l’actuariat et de la comptabilité a permis d’obtenir des estimations suffisantes du chiffre d’affaires de l’entreprise aux yeux des commissaires aux comptes. Il a fallu conforter ces estimations provisoires par la créa- tion en interne (par une task force pilotée par le directeur de l’Innovation) d’un modèle applicatif d’extraction et de lecture de la DSN (E-Care), qui a été validé par les com- missaires aux comptes. Parallèlement, de lourds travaux de correction impliquant la comptabilité, la gestion et l’informatique se sont poursuivis tout au long de 2019 et de 2020 sous l’égide de la directrice de la transforma- tion. Ces travaux ont permis de stabiliser la situation des cotisations non affectées à fin 2021 qu’il faut désormais apurer.

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2.3 Ces bons résultats ont permis d’apporter un soutien sans équivalent à la profession à l’occasion de la crise de la Covid -19

Pour aider les entreprises et les salariés de la profession, PRO BTP a déployé pour 250 M€ d’aides au cours de l’année 2020. Elles ont pris la forme d’exonérations de cotisations pour les 1,6 million de salariés en activité partielle pendant le premier confinement ou encore de prise en charge extra-contractuelle des arrêts de travail ; en outre, des délais de paiement ont été accordés lorsque nécessaires.

Sur un plan strictement opérationnel, l’entreprise est parvenue à installer en travail à distance 93 % de ses collaborateurs en 48h. Nos clients n’ont pas, dans l’en- semble, connude rupturedeprise en charge administrative malgré ces circonstances exceptionnelles.

Face à la crise de la Covid -19, PRO BTP a réagi avec rapidité et efficacité À la suite de l’intervention du Président de la République du 12 mars annonçant la fermeture des écoles, le Direc- teur général a réuni autour de lui le 13 mars les principaux responsables opérationnels de PRO BTP. Les trois réunions qu’il a présidées à 9h, 14h et 17h ont permis d’identifier les priorités pour la continuité d’activité de l’entreprise et de décider du déploiement des solutions adéquates. L’in- tense activité de l’équipe informatique a ensuite permis de sortir hors les murs de l’entreprise la quasi-intégralité de son activité en moins de 48h, pour la maintenir le plus proche possible de la normale compte tenu du contexte. Dès le 18 mars 2020, soit un jour après le début du pre- mier confinement, plus de 86 % des salariés étaient en ca- pacité de travailler à distance. Par ailleurs, PRO BTP s’est mobilisé pour mettre en place un plan de soutien massif à destination des entreprises et des salariés du BTP, pour un montant total d’aides exceptionnelles de 250 M€.

avait été trouvées pour les 11 % restant. À la réouverture des villages, les équipes se sont organisées pour accueillir de nouveau les vacanciers en toute sécurité, respectant scrupuleusement les protocoles sanitaires certifiés par un organisme de contrôle. Quant aux collaborateurs de BTP RMS, ils ont été en pre- mière ligne face à l’épidémie. Afin de contenir au maxi- mum l’avancée de la maladie dans les établissements tout en protégeant, au mieux des possibilités existantes, l’ensemble des salariés, BTP RMS a mis en œuvre un dis- positif efficace de gestion des risques et de soutien aux résidents et aux équipes soignantes : unités confinées dédiées à la prise en charge des cas Covid -19 avérés ou suspects, mise à disposition de tablettes aux résidents pour maintenir le lien avec leur famille, création d’espace de rencontres sans contact, mesures exceptionnelles pour faciliter et simplifier les déplacements et la prise de repas des collaborateurs. Parallèlement, la Direction générale a redoublé d’efforts pour subvenir aux besoins d’équipe- ments (masque, sur-blouse) des personnels soignants. Cette crise, à laquelle PRO BTP a fait face avec résilience, a révélé l’implication et le sens des responsabilités de

La gestion de crise a ensuite été organisée autour de cette cellule décisionnelle qui s’est réunie chaque jour jusqu’à la fin du 1 er confinement, puis de manière plus espacée jusqu’en décembre 2021. Ce sont au total 110 réunions de crise présidées par le directeur général avec le soutien de la direction des risques, de la direction des ressources humaines, de la direction générale adjointe en charge des Opérations, de la direction générale adjointe du Développement et des Interventions sociales, de la di- rection générale adjointe des Finances, pour adapter le fonctionnement de l’entreprise aux exigences de la crise (réouverture des sites, déclinaison des protocoles, etc.). Compte tenu des périodes de confinement et de restric- tion des déplacements, l’activité des villages vacances a été fortement impactée, avec un arrêt total durant 5 mois. Suite aux annonces du Gouvernement le 14 mars au soir de fermer les établissements recevant du public, les équipes se sont immédiatement mobilisées pour organiser le départ des vacanciers et la fermeture des sites. 89 % des vacanciers avaient quitté nos établisse- ments dès le lendemain et des solutions de rapatriement

l’ensemble des collaborateurs du Groupe. La mobilisation totale et le professionna- lisme des équipes nous ont permis d’être à la hauteur des attentes de nos clients et de nos résidents.

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Le Groupe a sensiblement renforcé ses engagements sociaux et environnementaux 3

3.1 Une démarche volontariste d’innovation sociale continue En tant que groupe de protection sociale, PRO BTP se doit de saisir les besoins sociaux qui se font jour et tenter d’y apporter des solutions innovantes. À cet égard, en avance par rapport à la prise de conscience collective, PRO BTP a déployé depuis 5 ans une large gamme de prestations à destination des aidants familiaux. On peut citer à ce titre une plateforme numérique informative (www.jesuisaidant. com), une assistance psychologique dédiée, des aides fi- nancières, un accompagnement dans les travaux d’adap- tation du domicile, le « café des aidants », un service de relayage, etc. Le Groupe a également été le précurseur de la rémunération du congé de proche aidant, qui a depuis été reprise par le Parlement. La santé constitue par ailleurs le principal terrain d’innovation sociale du Groupe en vue de proposer des services à haute valeur ajoutée pour améliorer la santé de ses clients. Ses interventions prennent différentes formes : investissements dans des start-ups via la nouvelle structure PRO BTP Innovation

ou via Impulse Partners ; ou mécénat structuré avec des instituts reconnus d’utilité publique comme l’Institut Rafaël qui permet aux salariés atteints d’un cancer de bénéficier d’une prise en charge associant les différentes dimensions de leur personnalité, au-delà de l’aspect médical.

3.2 La pérennisation de l’identité sociale affinitaire au-delà de la crise de la Covid -19 L’innovation sociale n’a pas détourné le Groupe de ses activités sociales affinitaires historiques que sont la ges- tion de résidences médico-sociales et le tourisme social. La période 2016 – 2021 aura vu l’adoption d’un nouveau plan stratégique pour BTP RMS, visant à assurer l’équilibre financier de la structure sans subvention externe et, bien entendu, sans dégrader la qualité des prestations rendues aux résidents. Dès 2019, cet objectif était atteint et, mal- gré la violence de la crise Covid -19, les comptes sont de nouveau à l’équilibre en 2021. En outre, la satisfaction des résidents et de leurs familles est au rendez-vous 2 . L’activi- 3.3 Des investissements tournés vers la transition énergétique et écologique Comme investisseur institutionnel, PRO BTP a, sur la pé- riode, développé ses interventions favorisant la transition écologique et énergétique pour contribuer à la réponse que nous devons collectivement apporter aux enjeux climatiques et de biodiversité. Le Groupe a ainsi investi dans la gestion de l’eau, le traitement des déchets ou le pilotage de l’empreinte carbone des entreprises et, dans le cadre de sa politique de retour à la profession, dans des bâtiments et des infrastructures écologiques : soutien 2 Taux de satisfaction de 91 % : Enquête KANTAR-TNS fin 2020

té de tourisme social a fortement souffert, comme tout le secteur d’activité, de la crise du Covid -19, avec un chiffre d’affaires 2020 divisé par deux. La pandémie ainsi que l’évolution du contexte international doivent conduire l’activité Vacances à restructurer ses offres et son fonc- tionnement, alors que de nouvelles opportunités vont s’ouvrir. Fort du succès des packages associant parents ou grands-parents et jeunes enfants, BTP Vacances devra à l’avenir viser l’équilibre de ses comptes tout en conti- nuant d’offrir à nos clients les moins aisés des vacances auxquelles ils n’auraient pas accès ailleurs.

aux technologies d’énergie renouvelable (éolien, solaire, hydrogène, biogaz), financement de l’efficacité éner- gétique (construction de bâtiments à énergie positive), accompagnement des mobilités bas carbone (ligne LGV, borne de recharge électrique). L’enveloppe totale avoisine le milliard d’euros. Par contraste, le Groupe a totalement exclu de ses por- tefeuilles les entreprises liées au charbon et aux énergies fossiles.

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Un engagement des collaborateurs valorisé Cette période a également été l’occasion pour le Groupe de moderniser sa politique de ressources humaines en signant 4 accords emblématiques avec les organisations syndicales : l’accord sur la qualité de vie au travail, l’accord de gestion prévisionnelle des emplois et des compétences, l’accord de télétravail et un nouvel accord d’intéresse- ment. À cet égard, la formule a été revue afin de faciliter le versement d’une prime d’intéressement chaque année. 6,24 millions d’euros ont ainsi été accordés au titre de l’intéressement sur la période (y compris pendant la crise de la Covid -19). Par ailleurs, en complément des augmentations régulières de la valeur du point et des gratifications annuelles, la Direction générale a souhaité, dans une logique de contre- partie des efforts entrepris, récompenser les collaborateurs

qui ont été particulièrement engagés sur des projets de développement ou sur des dossiers stratégiques, tels que la mise en œuvre de Solvabilité 2 ou la DSN, mais égale- ment ceux qui ont été mobilisés durant la crise sanitaire rela- tive à la Covid-19. Au total, ce sont 2,4 millions d’euros qui ont été payés par PRO BTP sur la période de 2015 – 2021. Enfin, la Direction générale a souhaité faire participer les collaborateurs aux premiers résultats positifs de la trans- formation du Groupe qu’elle a entreprise à l’issue de l’exécution du plan stratégique 2016 – 2021 de PRO BTP. C’est pourquoi, elle a décidé d’octroyer aux collabora- teurs du Groupe une prime exceptionnelle – selon les modalités à définir – qui sera versée sur la paye du mois de septembre 2022.

CONCLUSION L’exécution du plan stratégique 2016 – 2021 a permis au Groupe de renforcer sa position de leader de la protection sociale affinitaire. En 5 ans, PRO BTP a retrouvé les grands équilibres financiers en menant une politique de maîtrise des coûts. Cette gestion rigoureuse des frais de gestion associée à une dynamique commerciale favorable ont permis au Groupe de se distinguer vis-à-vis de la concurrence. Grâce à ces bons résultats, PRO BTP a aussi été en capacité de soutenir la profession à travers un plan d’aides exceptionnelles à l’occasion de la crise de la Covid -19. Une crise inédite à laquelle PRO BTP a su faire face avec réactivité et professionnalisme. Parallèlement, le Groupe a déployé une démarche d’innovation sociale continue et reconnue par ses pairs, et a renforcé ses engagements sociaux et environnementaux afin d’être en capacité d’anticiper les besoins de demain. L’ensemble de ces actions a permis au Groupe de réaffirmer ses valeurs : respect, efficacité, proximité et solidarité. Maintenant que la situation financière de l’entreprise est consolidée, il s’agit dorénavant de poursuivre les profondes transformations qui s’imposent pour répondre aux exigences légitimes de nos tutelles et nos clients. C’est dans cet esprit que nous devons opérer la refonte de notre système d’information, mettre en œuvre la stratégie digitale, mais surtout clarifier et optimiser nos processus en vue de déployer un dispositif efficace de contrôle interne. C’est à ce prix que nous améliorerons durablement la qualité de notre gestion. C’est tout l’enjeu du plan stratégique 2021 – 2025.

Hervé Naerhuysen Directeur général

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1 www.probtp.com PRO BTP Association de Protection Sociale du Bâtiment et des Travaux publics, association régie par la loi du 1 er juillet 1901 Siège social : 7 rue du Regard 75006 PARIS - SIREN 394 164 966